Investice do akcií mohou být účinným způsobem, jak v průběhu času budovat bohatství. Naučit se, jak rozumně a trpělivě investovat po celý život, může přinést výnosy, které daleko předstihují nejskromnější příjem. Téměř každý člen 400 nejbohatších Američanů Forbes se v roce 2019 dostal na seznam, protože vlastnil velký blok akcií ve veřejné nebo soukromé společnosti.
Všechno to začíná pochopením toho, jak funguje akciový trh, jaké jsou vaše investiční cíle a jestli dokážete zvládnout velké nebo jen malé riziko.
Table of Contents
Co jsou akcie?
Akcie jsou kapitálové investice, které představují legální vlastnictví ve společnosti. Nákupem akcií se stanete spolumajitelem společnosti.
Korporace vydávají akcie za účelem získávání peněz, a to ve dvou variantách: běžné nebo preferované. Běžné akcie opravňují akcionáře k poměrnému podílu na zisku nebo ztrátě společnosti, zatímco prioritní akcie přicházejí s předem stanovenou výplatou dividend.
Poznámka: Lidé obecně mluví o běžných akciích, když hovoří o nákupu akcií.
Investice do akcií
Můžete těžit z vlastnictví akcií, když se zvýší cena akcií, nebo ze čtvrtletních výplat dividend. Investice se hromadí v průběhu času a mohou přinést solidní návratnost díky složenému úroku, který umožňuje vašemu úroku začít vydělávat úroky.
Můžete například provést počáteční investici ve výši 1 000 $ a plánujete přidávat 100 $ každý měsíc po dobu 20 let. Po 20 letech byste skončili se 75 457,50 $, i když jste časem přispěli pouze 25 000 $, pokud uvidíte roční výnos 10% úroku.
Benjamin Graham je známý jako otec hodnotového investování a káže, že skutečné peníze v investování budou muset být vydělány – jako tomu bylo v minulosti většinou – ne nákupem a prodejem, ale vlastnictvím a držením cenných papírů, přijímáním úroky a dividendy a těží z jejich dlouhodobého zvýšení hodnoty.
Proč ceny akcií kolísají
Akciový trh funguje jako aukce. Kupujícími a prodávajícími mohou být jednotlivci, společnosti nebo vlády. Cena akcií klesne, když bude více prodejců než kupujících. Cena vzroste, když bude více kupujících než prodávajících.
Výkon společnosti přímo neovlivňuje její cenu akcií. O fluktuaci ceny akcií rozhodují reakce investorů na výkon. Více lidí bude chtít vlastnit akcie, pokud si společnost vede dobře, což následně zvýší cenu. Opak je pravdou, když společnost nedosahuje dobrých výsledků.
Kapitalizace akciového trhu
Tržní kapitalizace akcií (cap) je součet celkových nevyřízených akcií vynásobený cenou akcie. Například tržní kapitalizace společnosti by byla 50 milionů USD, pokud má 1 milion nesplacených akcií za cenu 50 USD za každou.
Tržní kapitalizace má větší význam než cena akcie, protože umožňuje hodnotit společnost v kontextu společností podobné velikosti v jejím oboru. Společnost s malou tržní kapitalizací s kapitalizací 500 milionů $ by neměla být srovnávána se společností s velkou kapitalizací v hodnotě 10 miliard dolarů. Společnosti jsou obecně seskupeny podle tržní kapitalizace:
- Small-cap : 300 až 2 miliardy dolarů
- Střední kapitalizace : mezi 2 miliardami a 10 miliardami dolarů
- Velká společnost : 10 miliard dolarů nebo více
Rozdělení akcií
K rozdělení akcií dochází, když společnost zvýší své celkové akcie vydělením těch, které aktuálně má. To se obvykle provádí v poměru 2: 1.
Můžete například vlastnit 100 akcií akcií s cenou 80 USD za akcii. Pokud by došlo k rozdělení akcií, měli byste 200 akcií za cenu 40 $. Počet sdílení se mění, ale celková hodnota, kterou vlastníte, zůstává stejná.
K rozdělení akcií dochází, když ceny rostou způsobem, který odrazuje a znevýhodňuje menší investory. Mohou také udržet objem obchodování nahoře vytvořením většího nákupního fondu.
Poznámka: Pokud investujete, očekávejte, že v určitém okamžiku dojde k rozdělení akcií.
Hodnota akcií vs. cena
Cena akcií společnosti nemá nic společného s její hodnotou. Akcie 50 $ mohou být cennější než akcie 800 $, protože cena akcie sama o sobě nic neznamená.
Vztah ceny a zisku a čistých aktiv určuje, zda je akcie nadhodnocena nebo podhodnocena. Společnosti mohou udržovat ceny uměle na vysoké úrovni tím, že nikdy neprovedou rozdělení akcií, přesto nemají základní základní podporu. Neprovádějte žádné předpoklady založené pouze na ceně.
Co jsou dividendy?
Dividendy jsou čtvrtletní platby, které společnosti zasílají svým akcionářům. Dividendové investování se týká portfolií obsahujících akcie, které v průběhu let důsledně vydávají výplaty dividend. Tyto akcie produkují spolehlivý pasivní tok příjmů, který může být prospěšný při odchodu do důchodu.
Akci však nemůžete posoudit pouze podle její dividendové ceny. Někdy společnosti zvýší dividendy jako způsob, jak přilákat investory, když má podkladová společnost potíže.
Tip: Zeptejte se sami sebe, proč vedení neinvestuje část těchto peněz do společnosti pro růst, pokud společnost nabízí vysoké dividendy.
Akcie Blue-Chip
Akcie s modrým čipem – které dostaly svůj název od pokeru, kde je nejcennější barva čipu modrá – jsou známé a dobře zavedené společnosti, které mají v minulosti výplaty konzistentních dividend bez ohledu na ekonomické podmínky.
Investoři je mají rádi, protože mají tendenci růst dividendových sazeb rychleji než míra inflace. Majitel zvyšuje příjem, aniž by musel kupovat další akcii. Akcie s modrým čipem nemusí být nutně okázalé, ale obvykle mají solidní rozvahy a stabilní výnosy.
Preferované akcie
Preferované akcie se velmi liší od akcií běžných akcií, které většina investorů vlastní. Držitelé preferovaných akcií jsou vždy první, kdo obdrží dividendy, a jako první obdrží výplatu v případě bankrotu. Cena akcií se neliší tak, jak to dělají běžné akcie, takže u společností s vysokým růstem mohou některé zisky chybět.
Preferovaní akcionáři také nezískají hlasovací práva ve volbách do společností. Tyto akcie jsou hybridem kmenových akcií a obligací.
Hledání akcií pro vaše portfolio
Investiční nápady mohou pocházet z mnoha míst. Můžete se obrátit na společnosti jako Standard & Poor’s (S&P) nebo jiné online zdroje, které vám mohou říci o nadcházejících společnostech, pokud potřebujete rady od profesionálních výzkumných služeb. Můžete se podívat na své okolí a zjistit, co lidi zajímá o nákup, pokud váš čas procházením investičních webů nezní lákavě.
Hledejte trendy a společnosti, které z nich mohou těžit. Projděte se uličkami svého obchodu s potravinami a sledujte, co se objevuje. Zeptejte se členů své rodiny, o jaké produkty a služby se zajímají nejvíce a proč.
Poznámka: Můžete najít příležitosti investovat do akcií v celé řadě průmyslových odvětví, od technologie až po zdravotní péči.
Je také důležité zvážit diverzifikaci akcií, do kterých investujete. Zvažte akcie pro různé společnosti v různých průmyslových odvětvích, nebo dokonce různé akcie pro organizace s různými tržními limity. Ještě lépe diverzifikované portfolio bude mít v sobě i další cenné papíry, jako jsou dluhopisy, ETF nebo komodity.
Jak nakupovat akcie
Akcie si můžete koupit přímo pomocí makléřského účtu nebo jedné z mnoha dostupných investičních aplikací. Tyto platformy vám dávají možnost nakupovat, prodávat a ukládat zakoupené zásoby na domácím počítači nebo smartphonu. Jediné rozdíly mezi nimi jsou většinou v poplatcích a dostupných zdrojích.
Tradiční makléřské společnosti jako Fidelity nebo TD Ameritrade i novější aplikace jako Robinhood nebo Webull nabízejí čas od času obchody s nulovou provizí. Díky tomu je mnohem jednodušší nakupovat akcie bez obav z provizí, které se dostanou do vašich výnosů.
Tip: Můžete se také připojit k investičnímu klubu, pokud nechcete jít sami. Spojení s jedním vám může poskytnout více informací za rozumnou cenu, ale setkávání s ostatními členy klubu, kteří mohou mít různé úrovně odbornosti, trvá hodně času. Může se také stát, že budete muset investovat část svých prostředků na klubový účet.
Výběr makléře
Existují dva typy makléřů: full-service a sleva.
- Makléři poskytující kompletní služby přizpůsobují doporučení a účtují vyšší poplatky, poplatky za služby a provize. Většina investorů je ochotna tyto vyšší poplatky platit kvůli výzkumu a zdrojům, které tyto společnosti poskytují.
- Většina odpovědnosti za výzkum nese investora u zprostředkovatele slev. Makléř pouze poskytuje platformu pro provádění obchodů a zákaznickou podporu v případě potřeby.
Novější investoři mohou těžit ze zdrojů poskytovaných makléři s úplnými službami, zatímco častí obchodníci a zkušení investoři, kteří provádějí vlastní výzkum, se mohou přiklánět k platformám bez provizí.
Možností může být také peněžní manažer. Manažeři peněz za vás vybírají a nakupují akcie a vy jim platíte nemalý poplatek – obvykle procento z vašeho celkového portfolia. Toto uspořádání trvá nejméně času, protože se s nimi můžete setkat jen jednou nebo dvakrát ročně, pokud se manažerovi daří dobře.
Možná budete muset věnovat více času správě svých investic, pokud chcete nízké poplatky. Pravděpodobně budete muset zaplatit vyšší poplatky, pokud chcete překonat trh, nebo chcete-li nebo potřebujete spoustu rad.
Prodej akcií
Vědět, kdy prodat, je stejně důležité jako nakupovat akcie. Většina investorů nakupuje, když akciový trh roste, a prodává, když klesá, ale moudrý investor se řídí strategií založenou na jejich finančních potřebách.
Sledujte hlavní tržní indexy. Tři největší americké indexy jsou:
- Průmyslový průměr Dow Jones
- S&P 500
- Nasdaq
Nepropadejte panice, pokud vstoupí do opravy nebo havárie. Tyto události nemají tendenci trvat velmi dlouho a historie ukázala, že trh se opět vyšplhá. Ztráta peněz není nikdy zábavná, ale je chytré překonat bouři klesajícího trhu a držet se svých investic, protože mohou znovu vzrůst.
Sečteno a podtrženo
Naučit se, jak investovat do akcií, může chvíli trvat, ale až budete na kloubu, budete na cestě k budování svého bohatství. Přečtěte si různé investiční weby, vyzkoušejte různé makléře a aplikace pro obchodování s akciemi a diverzifikujte své portfolio, abyste se zajistili proti riziku. Mějte na paměti toleranci vůči riziku a finanční cíle a budete se moci nazývat akcionářem, než se nazdáte.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.